The investigation of volatility spillover effect between stock markets of Turkey, Italy, Greece and Russia

Basit Öğe Kaydı
dc.authorid0000-0002-8467-0065en_US
dc.contributor.authorBerberoğlu, Murat
dc.date.accessioned2023-02-07T13:48:40Z
dc.date.available2023-02-07T13:48:40Z
dc.date.issued2020
dc.departmentAÇÜ, Hopa İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi, İşletme Bölümüen_US
dc.description.abstractIn this study, the volatility spillover effects in stock markets of various countries are examined. Volatility spillover effect occurs in two forms as heat wave and meteor shower in literature. From this point to these two effects were investigated in stock markets of Turkey, Italy, Russia and Greece. In the research, cointegration, ARCH-LM, VAR, and finally VAR-MGARCH analyzes were used. According to the results of the analysis, it was concluded that the volatility spillover effect is effective in all stock markets. Also, it was determined that more meteor shower hypothesis is more effective when the time was extended, although heat wave hypothesis is effective in the short term.
dc.description.abstractBu çalışmada, çeşitli ülkelerin borsalarındaki volatilitenin yayılma etkileri incelenmiştir. Volatilite yayılma etkisi literatürde sıcak hava dalgası ve meteor yağmuru olmak üzere iki şekilde ortaya çıkmaktadır. Bu noktadan hareketle Türkiye, İtalya, Rusya ve Yunanistan'ın borsalarında bu iki etki incelenmiştir. Araştırmada eş bütünleşme, ARCH-LM, VAR ve son olarak VAR-MGARCH analizleri kullanılmıştır. Analiz sonuçlarına göre, Volatilite yayılmaetkisinin tüm borsalarda etkili olduğu sonucuna varılmıştır. Ayrıca, kısa vadede ısı dalgası hipotezi etkili olurken süre uzadığında meteor yağmuru hipotezinin daha etkili olduğu belirlenmiştir.
dc.identifier.citationBerberoğlu, M. (2020). The Investigation of Volatility Spillover Effect Between Stock Markets of Turkey Italy Greece and Russia. Business and Management Studies: An International Journal, 8(2), 1576–1598.en_US
dc.identifier.doi10.15295/bmij.v8i2.1475
dc.identifier.endpage1598en_US
dc.identifier.issue2en_US
dc.identifier.startpage1576en_US
dc.identifier.urihttp://dx.doi.org/10.15295/bmij.v8i2.1475
dc.identifier.urihttps://hdl.handle.net/11494/4687
dc.identifier.volume8en_US
dc.institutionauthorBerberoğlu, Murat
dc.language.isoenen_US
dc.publisherBMIJen_US
dc.relation.ispartofBusiness & Management Studies:An International Journal
dc.relation.publicationcategoryMakale - Uluslararası Hakemli Dergi - Kurum Öğretim Elemanıen_US
dc.rightsinfo:eu-repo/semantics/openAccessen_US
dc.subjectVolatility spillover effecten_US
dc.subjectFinancial marketsen_US
dc.subjectStock marketen_US
dc.subjectVAR-MGARCH-Diagonal VECH Analysisen_US
dc.subjectVolatility yayılım etkisien_US
dc.subjectFinansal piyasalaren_US
dc.subjectMenkul kıymetler borsasıen_US
dc.subjectVAR-MGARCH-Diagonal VECH Analizien_US
dc.titleThe investigation of volatility spillover effect between stock markets of Turkey, Italy, Greece and Russiaen_US
dc.title.alternativeTürkiye, İtalya, Yunanistan ve Rusya menkul kıymet piyasalarında volatilite yayılımı etkisinin incelenmesien_US
dc.typeArticle

Dosyalar

Orijinal paket
Listeleniyor 1 - 1 / 1
Küçük Resim
İsim:
Berberoğlu, Murat.pdf
Boyut:
930.18 KB
Biçim:
Adobe Portable Document Format
Açıklama:
Tam Metin / Full Text
İndir
Lisans paketi
Listeleniyor 1 - 1 / 1
[ X ]
İsim:
license.txt
Boyut:
1.44 KB
Biçim:
Item-specific license agreed upon to submission
Açıklama:
İndir

Koleksiyon

İşletme Bölümü Yayın Koleksiyonu (Hopa)